אני מעיין מלה אהרון, סוכנת ביטוח פנסיוני. כשבעלים של חברה בע"מ יושבים איתי, השאלה הראשונה היא כמעט תמיד "כמה אני יכול להפקיד לעצמי דרך החברה". התשובה שונה מזו של שכיר רגיל, כי שכיר בעל שליטה נמצא תחת סעיף מיוחד בפקודת מס הכנסה, שקובע מה מוכר לחברה כהוצאה ומה לא.
בעמוד הזה כתבתי רק את מה שמופיע בחוק ובטבלת התקרות של 2026: מי נחשב בעל שליטה, מה מוגבל בפיצויים, בקרן השתלמות ובקצבה ישירה מהחברה, ומה אני בודקת לפני שבונים הסדר. יש גם מחשבון.
מי נחשב בעל שליטה לעניין פנסיה
ההגדרה שחשובה כאן נמצאת בסעיף 32(9) לפקודת מס הכנסה. בעל שליטה הוא מי שמחזיק, במישרין או בעקיפין, לבדו או יחד עם קרובו, באחד מאלה:
- 10% לפחות מהון המניות שהוצא, או מכוח ההצבעה.
- הזכות להחזיק ב-10% כאלה, או לרכוש אותם.
- הזכות לקבל 10% לפחות מהרווחים.
- הזכות למנות מנהל.
אבל המגבלות עצמן חלות על מי שהסעיף קורא לו "חבר": בעל שליטה שיש לו, לבדו או יחד עם בן הזוג, לפחות 5% מהון המניות, מכוח ההצבעה או מהזכות לרווחים. זכויות של בן הזוג שנרכשו לפני הנישואין או שהתקבלו בירושה לא נספרות.
ועוד תנאי שרבים לא שמים לב אליו: הסעיף חל על חברה שבשליטתם של לא יותר מחמישה בני אדם, כמשמעותה בסעיף 76. רוב החברות הפרטיות הקטנות עונות על זה, אבל לא כולן.
מה מוגבל: ארבעה סעיפים קטנים
סעיף 32(9)(א) קובע מה החברה לא תוכל לנכות כהוצאה כשמדובר בבעל שליטה שהוא חבר:
| מה | המגבלה בסעיף 32(9)(א) | בפועל ב-2026 |
|---|---|---|
| פיצויים לקופה לקצבה | לא מוכר מה שמעל הסכום הקבוע בחוק | עד 13,750 ש"ח בשנה, כ-1,146 ש"ח בחודש |
| קרן השתלמות | לא מוכר מה שמעל 4.5% מהמשכורת הקובעת | 4.5% עד משכורת של 15,712 ש"ח |
| קצבה שהחברה משלמת ישירות | לא מוכר מה שמעל משכורת ממוצעת כפול 1.5% לשנה | 20 שנה = עד 30% מהמשכורת הממוצעת |
| מענקי פרישה פטורים | לא מוכרים על שנות עבודה עד 1975 | רלוונטי רק לוותק היסטורי |
| מענק עקב מוות | חריג: המגבלה לא חלה בתנאים שבסעיף | לפי סעיף 32(9)(ב) |
חשוב להבין את הניסוח. הסעיף לא אוסר להפקיד. הוא קובע מה לא יותר בניכוי לחברה. הוראות הפיצויים וקרן ההשתלמות חלות גם על מי שטרם חלפו שנתיים מהיום שחדל להיות חבר, ופקיד השומה רשאי להורות אחרת לפי הנסיבות.
החריג של מענק עקב מוות
סעיף 32(9)(ב) מוציא מהמגבלה מענק עקב מוות: המגבלה לא חלה על מענק כזה שפטור ממס לפי סעיף 9(7א), או על מענק עקב מוות שאינו עולה על הסכום הקבוע לכל שנת עבודה (13,750 ש"ח בשנים 2024 עד 2027), לפי הסכום הקטן. כלומר, החוק מבחין בין חיסכון שבעל השליטה בונה לעצמו לבין כסף שמגיע למשפחה אם קרה הגרוע מכל. זו עוד סיבה לדבר על שארים ולא רק על פרישה.
בעל שליטה ופיצויים
אצל שכיר רגיל, המעסיק מפריש לפיצויים 8.33% מהמשכורת, ומקבל על זה הוצאה. אצל בעל שליטה, החברה יכולה לנכות תשלומים למרכיב הפיצויים בקופה לקצבה רק עד 13,750 ש"ח בשנה. בטבלת התקרות של 2026 זה מופיע כ-1,146 ש"ח בחודש.
הסכום בחוק נקוב לשנת 2012 ומתעדכן. ב-2023 הוא היה 13,310 ש"ח, ובשנים 2024 עד 2027 הוא 13,750 ש"ח. למי שחיפש "פיצויים בעל שליטה 2025", זה אותו סכום.
מה זה אומר בשכר גבוה
1,146 ש"ח הם 8.33% ממשכורת של כ-13,750 ש"ח. מי שמשכורתו גבוהה מזה ומפריש 8.33% מלאים, יגיע מעל התקרה, והחלק העודף לא יוכר לחברה. זה לא אסור, אבל צריך לדעת את זה מראש.
ובנפרד, כמו אצל כל שכיר, הפרשת מעסיק לפיצויים לא מחויבת במס בזמן ההפקדה עד משכורת של 45,600 ש"ח בחודש, לפי סעיף 3(ה3). על הפיצויים והפטור בעזיבה כתבתי במענק פרישה ופיצויים פטורים ממס.
בעל שליטה וקרן השתלמות
כאן ההבדל מעניין. תקרת המשכורת להפקדה מוטבת לקרן השתלמות זהה לשכיר רגיל ולבעל שליטה: 15,712 ש"ח בחודש ב-2026, עם עד 7.5% מהמעסיק ו-2.5% מהעובד.
ההבדל הוא בהוצאה המותרת לחברה: אצל שכיר רגיל עד 7.5%, ואצל בעל שליטה עד 4.5% מהמשכורת הקובעת. זה כתוב בסעיף 32(9)(א)(2), ומופיע גם בטבלת התקרות של 2026.
מה שקורה לחלק שמעל 4.5% אצלכם, כהכנסה או כהטבה, זו שאלה לרואה החשבון. אני לא כותבת על זה כאן, כי לא מצאתי לזה מקור ראשוני ברור. מה שבטוח: מעל 4.5% החברה לא מקבלת הוצאה.
שכיר רגיל מול שכיר בעל שליטה: הטבלה של 2026
| נושא (2026) | שכיר רגיל | שכיר בעל שליטה |
|---|---|---|
| תגמולים: הפרשת מעסיק לקצבה פטורה בהפקדה | עד משכורת של 34,423 ש"ח | אותה תקרה. התגמולים לא מוגבלים בסעיף 32(9) |
| פיצויים: מוכר לחברה | הפרשה רגילה | עד 13,750 ש"ח בשנה |
| פיצויים: לא מחויב במס בהפקדה | עד משכורת של 45,600 ש"ח | אותה תקרה לפי סעיף 3(ה3) |
| קרן השתלמות: תקרת משכורת | 15,712 ש"ח | 15,712 ש"ח |
| קרן השתלמות: שיעור מעסיק | עד 7.5% | עד 7.5% |
| קרן השתלמות: מוכר לחברה | עד 7.5% | עד 4.5% |
| זיכוי על הפקדה אישית לקצבה | עד 7% מ-9,700 ש"ח, 679 ש"ח בחודש | אותו דבר |
מי שמשלב הכנסה כעצמאי, למשל משכורת מהחברה ועוד הכנסה אישית, צריך לבדוק גם את התקרות של עצמאים. כתבתי עליהן בפנסיה לעצמאים, ובפנסיה לרואה חשבון ובעלי מקצועות חופשיים.
פנסיה תקציבית לבעל שליטה
זה החיפוש שהכי הפתיע אותי. "פנסיה תקציבית לבעל שליטה" הוא מצב שבו החברה עצמה משלמת קצבה לבעל השליטה, או לקרובו, אחרי שפרש. לא דרך קופה, אלא ישירות מהחברה.
סעיף 32(9)(א)(3) מגביל את ההוצאה: החברה לא תוכל לנכות קצבה כזו מעבר למשכורת הממוצעת בתקופת העבודה, כפול 1.5% לכל שנת עבודה. המשכורת הממוצעת היא סך ההכנסה מעבודה בחברה בכל השנים, חלקי מספר השנים.
כלומר, אחרי 20 שנה, הקצבה המוכרת היא עד 30% מהמשכורת הממוצעת. אחרי 30 שנה, עד 45%. זה הסדר שדורש תכנון של רואה חשבון ושל עורך דין, כי הוא תלוי ביכולת של החברה לשלם לאורך שנים.
דוגמה: משכורת 25,000 ש"ח
המספרים כאן להמחשה בלבד, לפי תקרות 2026:
| להמחשה בלבד: משכורת 25,000 ש"ח | לפי השיעור המקובל | מוכר לחברה | לא מוכר בשנה |
|---|---|---|---|
| פיצויים 8.33% | 2,083 ש"ח בחודש | 1,146 ש"ח | כ-11,238 ש"ח |
| קרן השתלמות 7.5% | 1,178 ש"ח (מ-15,712) | 707 ש"ח (4.5%) | כ-5,656 ש"ח |
החברה יכולה עדיין להפקיד את הסכומים המלאים. היא פשוט לא תקבל הוצאה על כ-16,900 ש"ח בשנה. זו בדיוק הנקודה שכדאי לתכנן מראש, ולא לגלות בדוח השנתי.
מחשבון: כמה מההפקדות מוכר לחברה
הזינו את המשכורת ואת שיעורי ההפקדה. המחשבון מראה מה מוכר ומה עובר את המגבלות, וגם את התקרה לקצבה ישירה מהחברה.
כמה מההפקדות שלכם מוכר לחברה
משכורת ושיעורי הפקדה. תראו כמה פיצויים וקרן השתלמות מוכרים כהוצאה, ומה עובר את המגבלות של סעיף 32(9).
ההטבה האישית: זיכוי על ההפקדה שלכם
עד עכשיו דיברנו על מה שמוכר לחברה. יש גם צד אישי. כמו כל שכיר, גם בעל שליטה שמפקיד מהמשכורת שלו לקופה לקצבה מקבל זיכוי ממס לפי סעיף 45א.
ב-2026, לפי טבלת התקרות, ההכנסה המזכה לזיכוי היא עד 9,700 ש"ח בחודש. הפקדה של עד 7% ממנה, כלומר 679 ש"ח בחודש או 8,148 ש"ח בשנה, מזכה בזיכוי בשיעור 35%.
במילים פשוטות: בעל שליטה עם משכורת גבוהה מקבל זיכוי רק על חלק קטן מההפקדה האישית. זה עוד סיבה לבנות את ההסדר יחד עם רואה החשבון, ולבדוק איפה כל שקל עובד הכי טוב.
בעל חברה חדשה? סדר הפעולות שאני ממליצה עליו
- מחליטים על משכורת. כל ההפקדות נגזרות ממנה, וגם הכיסוי לנכות ולשארים.
- פותחים קופה לקצבה כשכיר. עם תגמולים, פיצויים בתוך התקרה, וכיסוי ביטוחי שמתאים להכנסה.
- מחליטים על קרן השתלמות. בשיעור שמתאים למגבלה של 4.5%, או בשיעור גבוה יותר אחרי בדיקה עם רואה החשבון.
- מתעדים. הסכם העסקה והחלטה של החברה על התנאים.
- בודקים פעם בשנה. משכורת שעלתה, תקרות שהשתנו, ובן זוג שנכנס למניות משנים את התמונה.
מה אני בודקת אצל בעל שליטה
- אחוזי ההחזקה. כולל מניות של בן הזוג וקרובים, והחזקה עקיפה דרך חברה אחרת.
- שיעור הפיצויים. אם המשכורת גבוהה, 8.33% עלולים לעבור את 1,146 ש"ח בחודש.
- קרן ההשתלמות. אם מופקד 7.5%, לבדוק עם רואה החשבון מה עושים עם 3% שלא מוכרים לחברה.
- הכיסוי הביטוחי. אובדן כושר עבודה ושארים, כי אצל בעלי חברות ההכנסה היא לפעמים כל ההכנסה של המשפחה.
- תוכנית יציאה. מכירת מניות או פרישה, וזכרו את השנתיים שבהן המגבלות עוד חלות.
- מסמכים. הסכם העסקה, החלטת דירקטוריון על התנאים הפנסיוניים, ותלושי שכר שמשקפים אותם.
שלוש טעויות שאני רואה אצל בעלי חברות
- מעתיקים את ההסדר של העובדים. 8.33% פיצויים ו-7.5% קרן השתלמות נראים טבעי, אבל אצל בעל שליטה חלק מזה לא מוכר.
- שוכחים את בן הזוג. מניות של בן הזוג נספרות. מי שחושב שהוא מתחת ל-5% או 10% צריך לבדוק שוב.
- מתמקדים במס ושוכחים את הביטוח. הסדר שחוסך מס אבל משאיר את המשפחה בלי כיסוי מתאים הוא לא הסדר טוב.
למה לעשות את זה איתי
אצל בעל שליטה, החלטה על פנסיה היא גם החלטה של החברה. אני עובדת יחד עם רואה החשבון שלכם: הוא בודק את המס בחברה ואצלכם, ואני בונה את ההסדר הפנסיוני, את קרן ההשתלמות ואת הביטוחים כך שיעמדו במגבלות וייתנו לכם ולמשפחה כיסוי אמיתי. ומי שמתקרב לפרישה, כדאי שיקרא גם על קיבוע זכויות וטופס 161ד ועל רצף קצבה ורצף פיצויים.
יש לכם חברה בע"מ?
שלחו לי את מבנה ההפקדות הנוכחי. נבדוק יחד מה מוכר, מה לא, ומה חסר בביטוח. שיחת ייעוץ ראשונית ללא עלות.
שאלות נפוצות על פנסיה לבעל שליטה
מי נחשב בעל שליטה לעניין פנסיה?
לפי סעיף 32(9) לפקודת מס הכנסה, מי שמחזיק, במישרין או בעקיפין, לבדו או יחד עם קרובו, 10% לפחות מהון המניות, מכוח ההצבעה, מהזכות לרווחים, או שיש לו זכות למנות מנהל. המגבלות חלות על "חבר", כלומר בעל שליטה שיש לו, לבד או יחד עם בן הזוג, 5% לפחות, בחברה שבשליטת לא יותר מחמישה בני אדם.
כמה פיצויים מוכרים לבעל שליטה ב-2026?
החברה יכולה לנכות כהוצאה תשלומים למרכיב הפיצויים בקופה לקצבה עד 13,750 ש"ח בשנה, כ-1,146 ש"ח בחודש. זה הסכום לשנים 2024 עד 2027. ב-2023 הסכום היה 13,310 ש"ח.
כמה מותר להפקיד לקרן השתלמות לשכיר בעל שליטה?
תקרת המשכורת להפקדה מוטבת זהה לשכיר רגיל, 15,712 ש"ח בחודש ב-2026, עם עד 7.5% מעסיק ו-2.5% עובד. ההבדל הוא בהוצאה לחברה: לבעל שליטה מוכר עד 4.5% מהמשכורת הקובעת, מול 7.5% לשכיר רגיל.
בעל שליטה יכול להפקיד לפנסיה כשכיר?
כן. מי שמקבל משכורת מהחברה שלו מבוטח כשכיר, והחברה מפרישה עבורו כמעסיק. סעיף 32(9) מגביל במפורש את הפיצויים, את קרן ההשתלמות ואת הקצבה שהחברה משלמת ישירות. רכיב התגמולים לא מופיע ברשימה של הסעיף.
מה זה פנסיה תקציבית לבעל שליטה?
מצב שבו החברה עצמה משלמת לבעל השליטה, או לקרובו, קצבה אחרי הפרישה, במקום או בנוסף לקופה. לפי סעיף 32(9)(א)(3), החברה יכולה לנכות קצבה כזו רק עד המשכורת הממוצעת בתקופת העבודה, כפול 1.5% לכל שנת עבודה.
מה קורה אם הפרשתי לפיצויים יותר מהתקרה?
הסכום שמעל 13,750 ש"ח בשנה לא מוכר לחברה כהוצאה לפי סעיף 32(9). זה לא אומר שאסור להפקיד, אלא שהחלק העודף לא מקטין את המס של החברה. כדאי לבדוק עם רואה החשבון גם את ההשלכות אצלכם.
מכרתי את המניות. המגבלות עדיין חלות?
לפי הסעיף, המגבלות על הפיצויים ועל קרן ההשתלמות חלות גם על מי שטרם חלפו שנתיים מהיום שחדל להיות חבר. פקיד השומה רשאי להורות אחרת לפי הנסיבות.
כמה זיכוי ממס מקבל בעל שליטה על הפקדה אישית לפנסיה?
כמו כל שכיר. ב-2026 ההכנסה המזכה היא עד 9,700 ש"ח בחודש, והפקדה של עד 7% ממנה, 679 ש"ח בחודש, מזכה בזיכוי של 35%.
המניות של בן הזוג נספרות?
כן. ההגדרה של "חבר" מחברת את הזכויות שלכם ושל בן או בת הזוג. לא נספרות זכויות של בן הזוג שנרכשו לפני הנישואין או שהתקבלו בירושה. גם החזקה יחד עם קרוב נספרת לעניין בעל השליטה.
